Wat is een ECN-broker?

Om te begrijpen wat een ECN-broker is, zul je allereerst moeten weten wat ECN-trading precies is. ECN staat voor Electronic Communication Network, wat elektronisch communicatienetwerk betekent. Dit is een systeem dat het kopen en verkopen van financiële producten automatiseert. Hierdoor wordt de connectie tussen traders en liquiditeitsverschaffers zoals banken en grote instellingen nog efficiënter. 

Een ECN-broker is dan ook een broker die gebruik maakt van een ECN om handelaren direct met elkaar in verbinding te brengen. Bij andere brokers, die gebruik maken van een dealing desk, gaat dit nog via een tussenpersoon en dat is in de meeste gevallen de broker zelf. Dit gaat vaak ten koste van de efficiëntie en de commissies die traders betalen. 

Wat betekent ECN precies?

ECN is de afkorting van Electronic Communication Network. Het is een netwerk dat koop- en verkooporders van verschillende partijen automatisch aan elkaar koppelt, zonder tussenpersoon die zelf de prijs bepaalt.

Wat is ECN trading?

Met ECN trading bedoelen handelaren het handelen via zo'n netwerk. Je order gaat rechtstreeks de markt in en wordt gekoppeld aan de beste beschikbare koop- of verkoopprijs van de aangesloten partijen, zoals banken en andere liquiditeitsverschaffers.

Voordelen van een ECN-broker

Een broker verdient normaal gesproken geld door commissies die de handelaren betalen voor het uitvoeren van posities. Doordat dit proces efficienter kan worden uitgevoerd, is de broker in staat om hierdoor lagere commissies te rekenen, wat aantrekkelijker is voor handelaren. 

Een ander voordeel van een ECN-broker is dat de spreads hier vaak lager liggen dan bij dealing desk brokers. Dit komt voort uit de directe connectie met traders en liquiditeitsverschaffers. Doordat deze direct in contact met elkaar staan ligt het verschil tussen koop en verkoop prijs een stuk lager dan bij andere brokers.

Mede door deze voordelen bieden steeds meer brokers een ECN-uitvoering aan, naast of in plaats van een dealing desk. Daarnaast groeit de vraag naar Forex handelen de afgelopen jaren ook enorm sterk. Steeds meer mensen raken bekend met de markt, en wie het vak rustig leert met vaste regels en een duidelijk plan, kan dat prima naast een baan doen. 

Pas op voor fraude!

Helaas brengt deze groei ook nadelen met zich mee. Naast dat er dagelijks meer goede brokers, traders en informatie bij komt in de markt, is het ook zo dat er minder goede bij komen. Je ziet het tegenwoordig veel dat beginnende mensen worden opgelicht door brokers, traders of zogenaamde guru’s. Wees dus altijd alert en trap nooit zomaar in te mooie praatjes. 

Daarnaast zijn er ook veel brokers die zichzelf een ECN-broker noemen, maar dat niet zijn. Deze brokers zijn vaak in connectie met echte ECN-brokers, maar gebruiken zelf geen ECN-systeem. Dit wordt ook wel een ECN-broker by association genoemd. Pas hier mee op, want deze kunnen vaak minder gunstig zijn dan gedacht.

Hoe herken ik een echte ECN-broker?

Met zo veel brokers op de markt die mooie praatjes hebben is het lastig om een echte vertrouwde ECN-broker te vinden. Maar er zijn enkele eigenschappen waaraan je de echte kunt onderscheiden van de fraudeurs.

• Een echte ECN broker biedt zowel positieve als negatieve slippage aan. Slippage is het verschil in de koers tussen het moment dat je een order invoert en het moment dat een order voltooid is. Dit is heel normaal en kan zowel positief als negatief uitpakken. Bij een ECN-broker dus ook. Echter zijn er veel brokers die alleen maar negatieve slippage toestaan. Dit is dus altijd ten nadele van de trader en hoort niet thuis bij een ECN-broker.
• Sommige brokers staan daytraders en scalpers niet toe om snel posities te openen en te sluiten. Als ware hebben ze een verbod op scalpen en sluiten ze jouw rekening als ze zien dat je dit doet. Een echte ECN-broker zou dit nooit doen. Hierbij is elke vorm van traden gepermitteerd en zijn er geen beperkingen aan handelsstijlen.
• Echte ECN-brokers stellen ook nooit limieten in voor het aantal orders dat een trader maximaal mag openen. Mocht je dus een broker tegenkomen waar dit wel het geval is, dan is het beter om een andere broker uit te zoeken.
• ECN-brokers werken in de regel niet met bonussen, kortingen of gratis geld om nieuwe traders binnen te halen. In Europa zijn zulke bonussen voor particuliere handelaren bovendien aan strenge regels gebonden. Een broker verdient namelijk geld via commissie en niet door nieuwe traders aan te trekken.

Wat is het verschil tussen een ECN en Dealing desk broker?

Beide brokers bieden trader de mogelijkheid om te kunnen handelen op de financiële markten, maar er is een degelijk verschil tussen deze soorten brokers. Een ECN broker kun je zien als een eerlijke broker waarbij de echte marktprijzen worden weergeven en verhandeld. Een Dealing desk broker aan de andere kant heeft een marketmaker die de prijzen zelf opmaakt en die de orders van verschillende traders koppelt. Hierbij is heel veel mogelijkheid op manipulatie en dat is de afgelopen jaren vaker aan het licht gekomen. 

Marktmanipulatie is het aanpassen van de huidige prijzen, zodat de broker net iets meer commissie of spread kan verdienen ten koste van de traders. In principe heeft de dealing desk broker zelf controle op de prijzen en bij een ECN-broker is dit onafhankelijk. Als trader kan een ECN-broker daarom prettig zijn, omdat de prijzen van de aangesloten partijen komen en niet door de broker zelf worden opgemaakt. Dat neemt het marktrisico uiteraard niet weg; dat probeer je te beheersen met vaste regels, zoals per trade hooguit een klein, vooraf bepaald deel van je rekening inzetten, en door te starten met geld dat je kunt missen. Met zulke regels blijft handelen goed te combineren met een baan.

Wat is een ECN-account?

Een ECN-account is een rekeningtype waarbij je orders via het netwerk worden uitgevoerd. In plaats van een ruime spread betaal je meestal een krappere spread plus een aparte commissie per transactie. Reken bij het kiezen van een rekening beide kosten samen door, zodat je weet wat een trade je werkelijk kost.

Kan ik in Nederland bij een ECN-broker handelen?

Ja, ook vanuit Nederland kun je een rekening openen bij een broker die ECN-uitvoering aanbiedt. Kijk daarbij vooral naar de toezichthouder waar de broker onder valt, of het geld van klanten gescheiden wordt aangehouden en hoe helder de kosten worden gecommuniceerd. Een broker met een vergunning binnen Europa en duidelijke voorwaarden verdient de voorkeur boven een partij met mooie praatjes.

Hoe kies je als beginner de juiste broker?

Begin bij je eigen plan en niet bij de broker. Weet je hoe je handelt, hoeveel tijd je hebt en hoe je je risico begrenst, dan wordt de brokerkeuze een praktische vergelijking van kosten, uitvoering en toezicht. In de gratis Skool community van FXminds leggen we uit waar je op let en kun je je keuze voorleggen aan traders die je voorgingen: https://www.skool.com/fxminds.

Veelgestelde vragen over eCN-broker

Wat betekent ECN bij een broker?

ECN staat voor Electronic Communication Network, een netwerk dat koop- en verkooporders van verschillende partijen automatisch aan elkaar koppelt. Een ECN-broker sluit je orders aan op dat netwerk, zonder tussenpersoon die zelf de prijs bepaalt.

Wat is het verschil tussen een ECN-broker en een dealing desk broker?

Bij een ECN-broker gaat je order rechtstreeks de markt in en wordt die gekoppeld aan de beste beschikbare prijs van aangesloten partijen zoals banken en andere liquiditeitsverschaffers. Bij een dealing desk broker loopt de order via een tussenpersoon, in de meeste gevallen de broker zelf, wat ten koste kan gaan van de efficiëntie.

Betaal je bij een ECN-broker commissie?

Ja, bij ECN-brokers betaal je doorgaans een commissie per transactie in plaats van een opslag die in de spread verwerkt zit. Welke kostenstructuur gunstiger uitpakt hangt af van hoe vaak je handelt en in welke instrumenten, dus reken dit door voordat je een broker kiest.

Is een ECN-broker geschikt als je naast je baan handelt?

Dat kan, want de manier waarop je orders worden uitgevoerd staat los van hoeveel tijd je per week hebt. Belangrijker is dat je kiest voor een gereguleerde partij en dat je begrijpt hoe de kosten en de uitvoering van je orders werken.

Welke risico's horen bij handelen via een ECN-broker?

Je handelt tegen marktprijzen die kunnen bewegen, waardoor je uitvoeringsprijs kan afwijken van de prijs die je op je scherm zag, zeker rond nieuwsmomenten. Je beperkt dat door met een vooraf bepaalde stop-loss te werken, je positiegrootte af te stemmen op je account en rustige marktmomenten te kiezen.

Waar let je op bij het kiezen van een ECN-broker?

Kijk naar de regulering en het toezicht waaronder de broker valt, naar de totale kosten van spread plus commissie, en naar hoe transparant de uitvoering van orders wordt uitgelegd. Test daarna eerst in een demo-omgeving hoe de uitvoering in de praktijk aanvoelt voordat je met echt geld handelt.

Een account openen

Wie via een ECN-broker wil gaan traden, begint met het openen van een handelsaccount bij een partij die met zo'n netwerk werkt; FXminds maakt daarvoor zelf gebruik van [Vantage]. Na de registratie en de identiteitscontrole staat het account klaar voor gebruik. Het is verstandig om eerst op een demo-account te oefenen met het plaatsen van orders, zodat alles vertrouwd aanvoelt voordat er met echt geld wordt gehandeld.

Deze aanbeveling doen we op basis van onze eigen ervaring met Vantage en niet op basis van wie de meeste commissie biedt. Het kost je als trader niks extra om via onze link een account te openen; je steunt er alleen FXminds mee, zodat we meer mensen kunnen bereiken met onze boodschap.

Verder leren in de Skool community

Het kiezen van een broker voelt vaak als een technische keuze, terwijl het vooral gaat om begrijpen wat je precies betaalt en hoe je orders worden uitgevoerd. In de gratis community van FXminds op Skool leer je stap voor stap het verschil tussen een ECN-model en een dealing desk doorzien, zodat je spreads, commissies en uitvoering met elkaar kunt vergelijken in plaats van af te gaan op een reclamezin.

Je doet dat samen met traders die net als jij een baan hebben en hier al mee bezig zijn. Je werkt de lessen in je eigen tempo door, stelt je vragen over voorwaarden, kosten of slippage die je tegenkomt, en krijgt feedback op de afwegingen die je maakt. Zo bouw je rustig het inzicht op dat nodig is om bewust een omgeving te kiezen die bij jouw manier van werken past.